[转] 混沌分形理论在市场中的应用
趋势跟踪：永恒的投资策略。
趋势跟踪目的: 抓单边行情。
趋势跟踪操作法则：追随价格。
趋势跟踪方法：截断亏损，让利润奔跑趋势系统是为有趋势的市场设计的。市场价格趋势的存在，是一切技术操盘可能成功的基础。
要想开发程序化交易系统，首先就要保证这个程序化交易系统绝对不会错过任何单边大行情。最简单的方法就是永远持有仓位，一个基于趋势的交易系统是不能成功交易在盘整(sidewaystrends)阶段，也不能识别市场的回调(setbacks)和逆转(reversals.,反向走势)！
程序化交易系统在横盘振荡的市场或无趋势的市场是很容易亏钱的。当市场振荡时，你要眼睁睁地看着资金曲线出现了明显的回撤。如果一个系统是在趋势市场赚钱的，那么在振荡的市场就会亏钱。你的首要目标是在振荡的市场尽量减少亏损。握着头寸，看着回调损失大量的浮赢不是件容易的事。
分形系统恰恰可以用同一套工具及判市系统，执行趋势和盘整的不同操盘策略。就像海龟加海龟汤系统可以互补解决趋势和盘整操作一样。采用一个基本交易系统（BTS），但却能同时适应于“趋势”和“反趋势”(逆向)，两种不同的程序化交易操作策略。通常的交易系统必须采用两个子系统，分别解决“趋势”和“反趋势”的问题。这是本系统的优势之一。价格与多周期多分形结构线的位置关系，可以解决趋势回调幅度，适时止盈的时机问题。
本系统不同时间周期趋势过程的阶梯结构线，清晰地标记了一波趋势从头到尾的发展过程。这个策略同时兼容了“波段策略”。找出一个办法以便让交易者只交易趋势良好的市场。使用有一内建的投资组合功能和自动的趋势评级模块的子系统，就可以选择最适合交易的市场。有效地实现机会成本低的投资组合。达到低风险利润扩张的目的。
支撑阻力与突破策略：
支撑和阻力程序化交易系统的主要目标就是在无趋势的市场中做波段赚钱。支撑和阻力系统是根据市场85%的时间都没有趋势而开发的。这个系统想在横盘或振荡市场中捕捉到价格的波动。这种系统胜率高，每笔交易的利润小。单独使用支撑和阻力系统，最终会错过大行情。
区间突破系统：
本程序化交易系统的分形结构线特征表现为动态的盘整区间状态（即动态的ATR区间）时，兼容了“波动带宽策略”。价格盘整，明显受制于波动带宽的上下轨之间。
区间突破系统是利用市场中价格在一波趋势开始初期，突发的，带方向性的单边快速走势而设计的。波动突破系统先衡量最近的波动性，发现价格对当前盘整区间的上（或下）轨发生突破，在上涨突破一个合适的距离时买入，在下跌突破一个合适的距离时卖出。这叫“追买”或“追卖”策略。
回档介入（或回档加仓）策略：
回档介入（或加仓）策略，是根据市场趋势行情运行过程中，价格总有回撤，这是市场在试探寻找阻力最小途径的过程。回撤的深浅幅度，标志多空方向上的阻力大小。回撤浅，表明原趋势方向是阻力最小方向。回撤深，则可能是原趋势方向上遇到较大阻力。价格有可能进入某时间架构上的盘整区域，盘整后重新按照阻力最小途径行走。这是由市场分形自组织决定的。
能量策略：
市场”能量”是在价格波动过程中产生,而潜伏在市场结构之中, 能量积蓄到一定的数量级,价格运动的趋势就产生,而能量积蓄所需的时间,则是由过程动力学所决定。因此,交易者只要正确地观察了解市场结构,加上知识和经验,就可以在交易中稳定获利。
资金流动的量和方向虽然是市场运行的根本原因,但总会以价格的变化表现出来，市场的根本结构体现在价格变化之中。可见，市场结构在观察市场运行状态和过程中的重要作用。有了它,就能了解价格运行模式,而能在投机市场中游刃。
看大做小策略：
在市场实际操作中，应用蝴蝶效应的非线性思维，用大尺度周期，评估价格大趋势走势方向，而用小级别周期的价格微小的波动的敏感初始条件中扑捉交易机会。这就是人们通常说的“看大做小”的操作理念。是实战的要旨之一。不可轻易忽略。
这些看似“微小”的波动信息被忽略，就可能在黑天鹅出现时，手足无措。
市场操作许多有效的策略、技巧，都可以与市场价格分形结构圆融贯通。该交易系统的进场系统, 可以透露许多市场行为结构的演变讯息，当市场价格在高高低低之间波动时，系统可以藉由了解市场的行为而改善交易绩效。
把握紧密依托周期，实现浮动波长周期策略：
趋势和盘整都与时间周期密切相关。在价格多分形在不同尺度上行走过程中，需要选择“紧密依托周期”作为观察支撑和阻力位置的作用大小，以便确定介入、加减仓、止盈、止损、离场。。。操作的位置，发出信号并自动执行。
周期波长的移动：
有了应对市场周期波长的移动的动能，使得交易过程实现了“是在不同层面[时间尺度]的剖析过程中,为状态识别提取模式结构特征。从市场结构模式变化中映射出来的方向进行判断。在观察沿途各式各样情景的同时扑捉到市场的全部情况中可以复制的稳定获利的机会”。
真假突破识别功能策略：
程序化交易系统装有市场周期自动识别功能。这样市场周期波长的移动通常不会对所用交易系统构成严重伤害。
在以突破概念为基础的交易系统中装有对突破真伪性的自动识别装置。因此其有效性大大高于一般以突破概念为基础的交易系统交易系统。
当对输入信息具有自反馈及自动调整功能后，交易系统对市场的应变能力大大提高。通常设置有内部自动调整装置的交易系统，其后期维护工作量可大大降低
突破真伪性识别策略：
当价格多分形在不同周期之间游走时，自然给出当下价格多分形与各时间架构市场结构线位置关系的信息，实现了市场周期自动识别。设计的操作规则执行系统也自动执行结构线信号所发出的交易指令。对所谓“突破真伪性”也被依托周期结构线自然地化解。
对初始条件的敏感依赖位置做单策略：
在特定的时期，在特定的运动状态下，也许一次微小的波动，就会让价格改变已有的运动趋势而进入新的运动趋势。这个思想很重要，可以帮助我们准确地捕捉交易信号，让仓位的价格处于一个非常有利的位置。抓住蝴蝶效应，在蝴蝶刚刚煽动翅膀的瞬间，敏感的初始条件处开始做单。。。是最有利的时机和位置。“看大做小”策略中的“小”，就是此刻。
程序化交易交易系统的维护：
由于价格波动中随机性部分的强度远远大于非随机性部分，使得交易系统的研制成为一项非常困难的工作。同时，价格波动中无论随机性部分或非随机性部分的统计特征都存在相当程度的不确定性，使得交易系统的维护成为一件非常困难的工作。投资家必须时时监测所用交易系统的工作状态并根据市场的数据统计特征的根本性变化来相应修正所用交易系统，甚至研究开发新的交易系统。
对付市场不确定性：
应以承认市场不确定的客观必然为前提，通过交易系统的容错性能，顺应不确定性的出现，通过资金管理的纠错功能，应对不确定性的现实。
循环是个错觉！------市场是非线形性的，不存在确定的周期性！在完全混沌中，发生周期行为的概率为零。
对艾略特波浪理论容错策略：
索罗斯在《金融炼金术》中表示：和其它社会科学家一样，艾略特波浪理论家费尽苦心希望维护“方法的统一”，但成果却十分有限，努力的结果仅仅沦落为自然科学的拙劣复制品。没有八浪循环，只有驱动浪和回撤浪之分。放弃数浪。放弃所有人为规定的规则。
内折返(Retracement)和外展折返(Extended Retracement)可与Fibo相关。
对波浪理论的容错策略：
波浪理论归纳出的很多调整浪的形态是很复杂的，在波浪理论中调整的形态也是最复杂和最难以把握的。拘泥于各种形态中的浪形模式识别，常变成交易者的操作陷阱。从分形结构线的信号观察，其实这只是混沌区域，价格多分形在不同时间架构的盘整区间之间的移动。其上下边界的位置和距离幅度是动态变化的。盘整区域的分形结构线照样可以用支撑阻力系统的策略，实现稳定盈利的操作。
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